Investițiile sustenabile au câștigat teren enorm, investitorii mai tineri fiind în fruntea acțiunii. Un raport recent al Morgan Stanley arată că 84% dintre investitorii individuali din SUA sunt interesați de investițiile sustenabile. În rândul milenialilor și al generației Z, acest interes crește la 85%. Această tendință evidențiază o schimbare majoră în prioritățile financiare, deoarece investitorii mai tineri își doresc ca strategiile lor să corespundă valorilor lor.

De ce tinerii investitori preferă sustenabilitatea

Un factor cheie care sporește atractivitatea investițiilor sustenabile este încrederea investitorilor în performanța financiară. Aproximativ 68% dintre persoanele intervievate în sondajele Morgan Stanley consideră că investițiile sustenabile pot oferi randamente la fel de bune sau mai bune decât cele tradiționale. Această convingere a crescut de la 57% în 2019, ceea ce arată o tendință clară. Tot mai mulți oameni acceptă finanțele sustenabile ca o strategie de investiții validă.

• 84% dintre investitorii individuali din SUA își exprimă interesul pentru investițiile sustenabile , 77% la nivel global.
• Cercetătorii au înregistrat o rată a dobânzii de 85% în rândul milenialilor și al generației Z.
• Încrederea în performanță a crescut de la 57% în 2019 .
• Aproximativ 84% consideră că fondurile ESG pot oferi randamente pe măsura pieței, creând în același timp un impact social sau de mediu pozitiv.

Datele de piață mai noi întăresc această încredere. În trimestrul al patrulea al anului 2024, fondurile deschise sustenabile și fondurile tranzacționate la bursă (ETF-uri) la nivel global au înregistrat intrări record de 16 miliarde de dolari . Această sumă este aproape dublă față de cele 9,2 miliarde de dolari din trimestrul precedent.

Aceste intrări constante arată că investitorii consideră activele sustenabile ca fiind competitive din punct de vedere financiar. Acest lucru este valabil mai ales pe măsură ce apar mai multe date privind randamentele pe termen lung.

Generațiile mai tinere, în special Generația Z și Millennials, sunt preocupate de investițiile etice. De asemenea, își doresc să își asigure viitorul financiar. Ei leagă performanța financiară solidă de investițiile ecologice. Această schimbare schimbă peisajul investițiilor și face din finanțele sustenabile o parte cheie a investițiilor mainstream.

Tendințe de piață în investițiile sustenabile

Impulsul tot mai mare al investițiilor sustenabile reflectă o schimbare mai amplă a pieței. Activele sustenabile aflate în administrare (AUM) la nivel global sunt acum de aproximativ 30 de trilioane de dolari. Analiștii Bloomberg se așteaptă ca acestea să crească la peste 40 de trilioane de dolari până în 2028 .

Investitorii își doresc mai mult, iar cifrele puternice ale performanței susțin această creștere explozivă. Această tendință arată că clienții sunt mai preocupați de etica investițiilor lor, nu doar de profituri.

În SUA, activele de investiții sustenabile au ajuns la 6,5 ​​trilioane de dolari până la sfârșitul anului 2024. Această sumă reprezintă aproximativ 12% din totalul activelor gestionate profesional. Între timp, activele fondurilor sustenabile la nivel global au ajuns la 3,56 trilioane de dolari, reprezentând o creștere de 4,8% față de anul precedent.

Fondurile sustenabile au reprezentat 6,8% din activele totale , în scădere față de 7,3% în 2023. Totuși, intrările puternice arată că investitorii rămân interesați, chiar și în condițiile fluctuațiilor pieței.

În mod remarcabil, sondajul Morgan Stanley sugerează că aproape 80% dintre investitorii globali iau în considerare raportarea amprentei de carbon a unei companii și planurile acesteia de reducere a emisiilor de gaze cu efect de seră atunci când decid asupra unor noi investiții.

Totuși, acest lucru nu înseamnă că și companiile energetice tradiționale sunt excluse. De fapt, 51% dintre investitori sunt deschiși să investească în companii energetice tradiționale dacă acestea au planuri solide de reducere a emisiilor și de combatere a schimbărilor climatice.

Acest interes este chiar mai mare în rândul investitorilor care sunt foarte concentrați pe investițiile sustenabile :

• 62% dintre cei foarte interesați de investiții sustenabile ar lua în considerare firmele energetice tradiționale cu planuri climatice solide.
• 55% dintre cei care consideră acțiunile climatice drept o prioritate absolută ar investi și în aceste condiții.

Investitorii caută în mod clar ca firmele să prezinte strategii clare pentru atingerea obiectivelor lor de decarbonizare. În același timp, mulți investitori individuali caută și modalități de a reduce amprenta de carbon a propriilor portofolii. Peste 60% au declarat că ar cumpăra probabil compensări de carbon dacă acestea ar fi disponibile.

Generația Z și Millennials: Noile puteri financiare

Influența generațională este palpabilă pe piețele financiare actuale. Generația Z și Millennials reprezintă aproape 60% din forța de muncă globală. Acest lucru le oferă puterea de a modela strategiile și practicile corporative.

Aceste două generații nu sunt doar pregătite să investească, ci și să promoveze modele de consum sustenabile. Valorile lor se concentrează pe responsabilitatea socială și longevitate. Aceste convingeri ghidează calea către finanțele sustenabile.

Sondajul a constatat că investitorii mai tineri manifestă un interes mult mai puternic pentru investițiile sustenabile decât grupurile mai în vârstă. 99% din Generația Z (cu vârste cuprinse între 18 și 28 de ani) și 97% din Generația Millennials (cu vârste cuprinse între 29 și 44 de ani) sunt interesați, aproximativ 70% din fiecare grup fiind „foarte interesați”.

68% dintre Generația Z și 65% dintre Millennials au peste 20% din portofoliile lor în investiții cu impact social sau de mediu pozitiv, comparativ cu 37% dintre Generația X și 22% dintre Baby Boomers.

În plus, 80% dintre Generația Z și Millennials intenționează să își mărească aceste investiții, față de 56% dintre Generația X și 31% dintre Boomers.

Raportarea corporativă s-a adaptat în consecință. În 2024, aproximativ 90% dintre companiile din S&P 500 au publicat rapoarte ESG. Multe dintre aceste rapoarte explică modul în care schimbările climatice și factorii sociali le afectează operațiunile și planurile pe termen lung. Această creștere a informațiilor ESG dezvăluite semnalează faptul că firmele recunosc așteptările investitorilor în ceea ce privește transparența și sustenabilitatea.

Viitorul investițiilor sustenabile

Implicațiile acestei schimbări sunt semnificative. Investițiile sustenabile au trecut de la o alegere etică percepută la o strategie financiară solidă. Pe măsură ce reglementările se dezvoltă, respectarea principiilor ESG este acum esențială. Companiile trebuie să adopte aceste practici pentru a asigura succesul pe termen lung și a câștiga încrederea investitorilor.

În SUA, SEC intenționează să finalizeze regulile de divulgare a informațiilor climatice până în 2025. Companiile trebuie să împărtășească date detaliate privind emisiile lor de gaze cu efect de seră și riscurile climatice.

Regatul Unit va intra în vigoare în aprilie 2025. Fondurile care utilizează termeni precum „sustenabil” sau „ESG” trebuie să îndeplinească criterii stricte. Aceste reguli se bazează pe una dintre cele patru clasificări oficiale ale fondurilor. Aceste evoluții vizează reducerea riscurilor de greenwashing și oferirea de informații mai clare investitorilor.

Totuși, piața se confruntă cu obstacole pe termen scurt. În martie 2025, fondurile mutuale și ETF-urile axate pe ESG au înregistrat o ieșire netă de 2,94 miliarde de dolari . Acest lucru arată că investitorii sunt precauți din cauza represiunilor politice și a incertitudinii economice. Mai mult, creșterea veniturilor fondurilor de obligațiuni ESG a stagnat în Europa, crescând cu doar 2% în 2024.

În ciuda dificultăților actuale, perspectivele pe termen lung rămân solide. Un sondaj realizat de SIF-urile din SUA arată că 73% dintre administratorii de active se așteaptă ca investițiile sustenabile să continue să crească rapid în următorii doi ani. Mai mulți factori contribuie la acest optimism. Printre aceștia se numără cererea clienților, reglementările în schimbare, o calitate mai bună a datelor ESG și inovația corporativă.

Această schimbare arată că investițiile sustenabile sunt aici pentru a rămâne. Schimbă modul în care se comportă consumatorii și modul în care companiile își planifică planurile și se întâmplă la scară largă. Acest lucru va schimba peisajele financiare în anii următori.